Baru-baru ini, Morgan Stanley Securities merilis laporan “Asia Pacific Automotive Semiconductor” terbaru, mengatakan bahwa dua produsen semikonduktor besar, Rexa dan Ansome, telah mengeluarkan pemotongan pesanan, dan memotong pesanan pengujian chip pada kuartal keempat.
Menurut laporan tersebut, alasan pemotongan pesanan yang dikeluarkan oleh pabrik besar tersebut adalah sebagai berikut:
1 、 output TSMC dari wafer semikonduktor kendaraan pada kuartal ketiga meningkat 82% setiap tahun, 140% lebih tinggi dari sebelum epidemi;
2 、 Lemahnya penjualan kendaraan listrik di Tiongkok daratan (terhitung 50% hingga 60% dari kendaraan listrik global) telah menyebabkan pasokan semikonduktor kendaraan penuh, dan tren pemotongan tunggal mulai terjadi.
Zhan Jiahong, seorang analis industri semikonduktor Morgan Stanley, menunjukkan bahwa menurut kunjungan terakhir ke proses pasca pengecoran wafer semikonduktor, beberapa semikonduktor otomotif, seperti pemasok MCU dan CIS, termasuk Rexa Electronics dan Ansomy Semiconductor, saat ini memotong beberapa pesanan pengujian chip pada kuartal keempat, yang menunjukkan bahwa chip otomotif tidak lagi kehabisan stok.
Zhan Jiahong mengatakan bahwa dengan membandingkan tren pendapatan semikonduktor otomotif global dengan perubahan output otomotif, dapat diketahui bahwa dalam beberapa tahun terakhir, pendapatan CAGR semikonduktor otomotif setinggi 20%, sedangkan output otomotif hanya 10. %.Dari tren tersebut, seharusnya oversupply semikonduktor otomotif terjadi pada akhir tahun 2020 dan awal tahun 2021. Namun, dipengaruhi oleh penyebaran COVID-19 global saat itu, transportasi tidak lancar bahkan pasokan terputus. mengakibatkan kekurangan ekstrim chip otomotif dan terus kekurangan.
Saat ini, seiring dengan berkurangnya dampak transportasi secara bertahap, ditambah dengan peningkatan substansial dalam output chip otomotif TSMC pada kuartal ketiga, dan melemahnya permintaan pasar di Tiongkok Daratan, yang menyumbang 50% hingga 60% dari pasar global. penjualan kendaraan listrik, chip otomotif telah diproduksi secara penuh saat ini, dan masalah kekurangan chip yang telah menjangkiti industri otomotif selama bertahun-tahun mungkin akan segera berakhir.
Seperti yang kita semua tahu, kekurangan struktural chip belum membaik sejak tahun ini.Permintaan elektronik konsumen lesu, dan pasokan chip otomotif kurang dari permintaan.Pabrikan chip otomotif besar seperti Texas Instruments, Italy France Semiconductor, Infineon, dan NXP semuanya telah merilis sinyal kuat pertumbuhan chip otomotif.
Infineon, produsen semikonduktor daya otomotif terkemuka, memiliki ekspektasi konservatif akan kekurangan chip otomotif dalam waktu dekat.Peter Schiefer, Presiden Global ATV unit bisnis elektronik otomotifnya, mengatakan tren pemesanan ATV masih kuat, dan beberapa produk mengalami overbooking.Misalnya, karena kekurangan kapasitas produksi CMOS dari OEM, pasokan dan permintaan MCU otomotif Infineon pada tahun 2023 tidak dapat kembali seimbang.Stellantis, pabrikan mobil global yang telah memperoleh kapasitas cadangan jangka panjang dari Infineon Power Semiconductor, juga mengatakan pada bulan Oktober bahwa rantai pasokan semikonduktor diperkirakan akan tetap tegang hingga akhir tahun depan.
Pada awal November, NXP, produsen chip otomotif besar, mengatakan saat merilis laporan keuangan Q3 bahwa karena pendapatan dari chip otomotif menyumbang sebagian besar, NXP terhindar dari dilema penurunan permintaan semikonduktor yang cepat.Seperti pabrikan di pasar akhir otomotif, NXP menyebut masih ada kekurangan beberapa produk di sini.Investor sekarang khawatir tentang berapa lama pasar akhir otomotif dapat memberikan penyangga di bawah penurunan permintaan yang meluas.
Belum lama ini, menurut riset Haina International Group, waktu pengiriman chip di bulan Oktober dipersingkat menjadi 6 hari, yang merupakan penurunan terbesar sejak 2016, semakin membuktikan bahwa permintaan chip menurun dengan cepat.Namun, Hainer juga menunjukkan bahwa waktu pengiriman Texas Instruments, yang memiliki portofolio produk dan daftar pelanggan yang besar, dipersingkat menjadi 25 hari pada bulan Oktober, dan pasokan beberapa chip otomotifnya masih terbatas.Dapat dilihat bahwa meskipun kekurangan industri chip global sedang dikurangi, beberapa chip otomotifnya masih kekurangan pasokan.
Tapi sekarang, Morgan Stanley telah merilis sinyal pasar baru, yang mungkin mengindikasikan bahwa kekurangan inti dan lingkungan kenaikan harga yang telah lama menjangkiti industri otomotif akan berkurang, dan siklus baru industri semikonduktor akan berakhir. .
------Dikutip dari变频器世界 Diterjemahkan oleh EACON inverter
Waktu posting: Nov-25-2022